2022年10月，美商务部悍然出台半导体出口管制新规，全面收紧先进芯片及相关制造设备出口，不仅震动半导体业界，也引发普通公众的广泛关切。 早在美国新规出台前夕的“吹风”阶段，中国半导体设备贸易就已经出现了出人意料的变化，9月我国半导体设备进口201.6亿元人民币，一举扭转年初以来下滑态势，创出年内单月进口“天量”，同比环比增速也均刷新今年记录，而在刚刚过去的10月份，尽管海关统计数据尚未公开，但中国半导体产业人，同样经历了堪称“生死时速”的紧急应对。 应急措施“各显神通” “贸易市场会比较繁荣，因为短期内会有加单”，一位本土设备业人士向集微网分享了他的观察。 突如其来的美商务部管制新规，在震惊产业界的同时，受影响的国内晶圆制造企业也随即拿出了紧急应对措施，其中就包括加急采购设备与零部件备品。 根据新规的保留条款（Savings Clause），新增许可证要求的管制物项只要已经处于装运、发货过程中，那么其出口、再出口或目的地国内转移就可继续进行至11月7日午夜，这一条款相当于为国内晶圆厂留出了一个月的“宽限期”，除了已经采购的设备或零部件加快物流，如果美系设备原厂配合，那么一些现货通过货权的变通处理，同样也可以优先供应国内晶圆厂客户。 对于后一方式，一位美系设备大厂人士向集微网透露，有国内晶圆厂客户“他们采购们前几天是抢购啊，啥都要。确实还有家美国公司，打开仓库让他们进去扫货”。 值得注意的是，不同受影响晶圆厂在当下的应急处置中也显示出经验的差距，前述本土设备业人士谈到，有晶圆厂因为此前已在设备采购中受到美国方面长臂管辖阻挠，因此从信息预警到采购通路、备品库存都已打磨出一套“章程”，面对新规显得较为“淡定”，在新规发布前就已收到预警并启动预案，另一位行业专家也向集微网透露，该晶圆厂甚至此前就采购有闲置设备，作为零部件备品来源，相比之下，部分晶圆厂由于缺乏政策风险应对经验，此次确实较为被动，有的不得不通过各种渠道释放需求，加急采购关键零部件，搅动了中国台湾地区乃至东南亚二手备品流通市场，还有的通过国际律师等渠道寻求协助，以尽快通过设备供应商合规情况尽调。 突如其来的设备贸易“小阳春”，在11月后半月应用材料年报及中国月度海关进出口数据上线后应能得到更多线索，值得进一步密切跟踪。 相比业界的“疾速潜行”，当下外界公众所热议的，还是半导体设备国产替代这一话题，资本市场亦不断出现“举国体制”、“成立集团公司搞设备”、“补贴一万亿”、“召集紧急闭门会”等传闻，以至于有涉及的厂商不得不公开予以辟谣澄清。 不过对于国内厂商而言，设备国产化这一议题或许并没有外界所想象的那般紧迫。 在接受集微网采访时，泓浒（苏州）半导体科技有限公司总经理吴军解析了这一问题。吴军谈到，随着近期消费类电子产品需求急跌的持续，国内外晶圆厂产能普遍从满负荷状态有所缓和，例如近期部分海外头部存储器厂商已传出主动减产的消息，产能负荷的下滑自然也会降低设备维护、更新需求。 另一方面，展望未来技术贸易格局，也存在着可能的转机，吴军指出，半导体供应链“保链”、“断链”是一个长期博弈，或将持续拉锯一两年之久，背靠中国电子产业巨大市场，在上下各方面的努力下，确实存在争取管制政策条文或者实际执行力度放松的可能，美国产业界与政策界，也绝非铁板一块。
（海外设备巨头营收相当比例来自于中国市场 图自 Seeking Alpha） 事实上，从近期三大美国设备厂商季度财报或财报预告看，此次美商务部新规，对其中国大陆地区业务营收均有相当显著影响，季报截止时间为9月末的KLA预计新规对四季度营收直接影响总额约为1亿美元，2023年将进一步产生6至9亿美元的影响，季报截止时间同为9月末的Lam Research，则预计新规将使2023年减少20至25亿美元营收。 尽管新规确实起到了“立竿见影”的效果，如前述美系设备大厂人士就切断与部分晶圆厂联系一事回应集微网，表示“没啥舍不得的，合规是必须的”，但若对营收影响长期持续，相关厂商未尝不会产生“曲线救国”的意愿。 设备国产替代再加速 正如上文所述，通过新规出台以来的加急采购，受影响晶圆厂正常生产运营“突然休克”的危险将得到相当程度化解，但其负面影响，仍将随着时间推移而逐步发酵，前述行业专家就明确表示，新规下国内先进制程逻辑芯片、存储芯片的技术迭代和新项目上马实质上已经“锁死”，短期内看不到有非正规渠道救济的可能。 而新规的影响范围，也绝不仅限于先进制程厂商。 有本土设备业人士向集微网透露，美商务部新规对美籍人员的限制尤其值得注意，目前三大美系设备厂中，专精于量测领域的KLA相对而言对技术知识控制最为严密，其设备后续维保更多利用自建团队而非外包服务商，驻厂工程师的作业过程也非常注重保密，因此一旦美籍人员撤离，寻找相关设备运维替代方案或将面临挑战，此外，由于部分成熟制程产线配套美系量测、 薄膜设备同样可覆盖先进制程节点，因此国内在建的成熟制程晶圆厂，也可能因为这部分关键设备供应问题影响项目实施节奏，该位人士就表示，已经“明显感觉他们的装机速度，还有后期move in的速度，都会随着主设备的进程做一些调整。” 放眼中长期，面对美国方面层出不穷的“神经刀”，在坚持交涉争取正当权益的同时，毫无疑问，半导体设备国产替代的重要性也进一步凸显，设备供应“自主可控”的确定性，是对冲外部不确定性的最好“解药”。 半导体设备国产替代，其实已热议多年，不可否认近年也取得了一系列重大技术、产品、商业突破，全行业发展迈上了一个大台阶，但与此同时，也应该看到热潮翻涌中存在着一些不健康现象，如部分设备厂商用进口核心零部件组装快速推出产品，声称填补国内空白，这样的“国产替代”在零部件也被纳入管制范围后，将难免被“打回原形”，再如部分晶圆厂尽管言必称支持国产设备、材料，但导入过程中依然显得动力不足。 泓浒半导体总经理吴军向集微网表示，随着美国管制新规出台，有三大有利因素将推动半导体设备国产替代进入一个正本清源、激浊扬清的发展新阶段 第一，推动国产替代向纵深推进。 吴军认为，新规将迫使国内设备厂商在总体平台研仿基础上，进一步推进关键核心部件、材料自主研发。根据吴军的了解，其多家上市公司合作伙伴依托资本优势和研发积累，目前已经在量测设备领域加快布局，启动正向研发项目，对标KLA标杆产品进行突破。 第二，提供吸纳人才机会。 吴军谈到，管制新规对美籍人员的限制，迫使许多半导体人才不得不“选边站”，同时由于业务前景变化，美系设备厂商原先在国内建立的业务团队也可能面临较大调整，对于本土半导体设备厂商而言，这将是一个很好的吸纳人才的机会。 第三，新一轮扶持政策可期。 吴军指出，面对未来外部地缘环境进一步恶化的可能，国内不排除再出现如此前“大基金”的设备产业定向扶持机制或者如日韩扶持本土的半导体行业巨头，资本市场也可能形成新一波投融资热潮，吴军预计其热度可能不会像前两年火爆，但相信会更有效聚焦在真正有技术，真正有研发，真正有未来市场的主体。 结语 随着管制新规“宽限期”截止，一道割裂半导体产业链的“硅幕”已然浮现，本土晶圆制造厂与设备厂商，也将从最初的震撼和加班加点的紧急应对，转向“后管制时代”的常态布局与长远规划，在其中，关键半导体设备及其核心部件、材料国产化，无疑是重中之重。 尽管新规的的确确打在了中国半导体产业的“软肋”，在短时期内可能减缓我国在先进制程半导体技术上的赶超进度，但展望未来，随着更多资源向这一环节的聚焦，相信国产替代的长潮巨浪必将冲破阻碍，以更高势能浩浩荡荡奔腾入海。 |
